英快消集团利洁时179亿美元收购美赞臣

时间：2017-02-10 19:01    来源：财新网  

　　

 

　　英国快速消费品公司利洁时宣布，已与美国营养品公司美赞臣签署一项合并协议，计划以每股90美元的价格对美赞臣进行现金收购，交易总价达179亿美元。 视觉中国相关报道

　　【财新网】(驻香港记者 杨砚文)英国快速消费品公司利洁时(ReckittBenckiser，LSE：RB)宣布，已与美国营养品公司美赞臣(NYSE: MJN)签署一项合并协议，计划以每股90美元的价格对美赞臣进行现金收购，交易总价达179亿美元(约合1231.27亿元人民币)。

　　此次收购对美赞臣的市场估值为166亿美元。每股90美元的拟收购价格较美赞臣2017年 2 月 1 日的收市价(每股69.50美元)溢价29%。若计算美赞臣截至2016年12月31日的净债务12亿美元，交易总价为179亿美元，相当于2016年未按照《美国通用会计准则》(non-US GAAP)计算的息税折摊前利润10亿美元的17.4倍。

　　公告表示，此次收购是帮助利洁时成为全球消费者健康领域领导者的重要一步，美赞臣在科研、质量、监管和专业分销领域的能力将大大加强利洁时的整体实力，同时将扩大利洁时在发展中国家市场，尤其是中国市场的业务覆盖范围。2015 年，美赞臣在中国市场净销售额达到12亿美元。

　　公告续指，美赞臣是全球婴幼儿和儿童营养品的领导者，目前这一市场的年销售额已达到约 460亿美元，利洁时对美赞臣该品类的中长期目标是实现3%至5%的年增长率。

　　利洁时已与美银美林、德意志银行及汇丰银达成收购融资安排。其中包括90亿美元的三至五年期定期贷款及80亿美元的过桥贷款，用于支付交易的现金对价部分;按需要再提供30亿美元，用于对美赞臣的现有债券进行再融资;此外还有额外的10亿英镑循环贷款，以加强利洁时在交易完成后的融资灵活性。考虑到合并后集团的预期现金流状况，利洁时将发行债券置换过桥贷款。

　　收购需要获得股东和监管部门的批准。利洁时和美赞臣的董事会均已全体批准交易，并建议各自股东对交易投赞成票。交易预计在今年第三季度完成。

　　利洁时集团的首席执行官Rakesh Kapoor表示，收购美赞臣是帮助利洁时成为消费者健康领域领导者的非常重要的一步。美赞臣广泛的业务覆盖将大大加强利洁时在发展中市场的地位。收购完成后，发展中市场的销售额将约占新公司销售额的40%，中国也将成为第二大的超级市场。

　　利洁时是一件跨国消费者健康卫生公司。公司业务覆盖 60 多个国家，总部分别设在伦敦、迪拜和阿姆斯特丹，在全球约有3.7万名员工，集团旗下品牌包括杜蕾斯(Durex)、滴露(Dettol)、美清痰(Mucinex)、爽健(Scholl)、诺洛芬(Nurofen)、薇婷(Veet)、亮碟(Finish)、Strepsils、Gaviscon、Clearasil、Lysol、Harpic、Cillit Bang、Mortein、Vanish、Calgon、Air Wick、Woolite和French’s等。

　　全球婴幼儿和儿童营养品公司美赞臣目前开发并生产超过70种的营养产品，销往50多个国家和地区。截至2016年12月31日，美赞臣的净销售额为37.43亿美元，其中50%来自亚洲，17%来自拉丁美洲，33%来自北美及欧洲。按照《美国通用会计准则》计算，美赞臣2016年税前利润为7.13亿美元，可归属股东的净利润5.45亿美元。截至2016年12月31日，美赞臣报告的总资产价值为40.88亿美元。

　　截至2月9日，美赞臣股价报83.05美元，跌1.08%;利洁时股价报72.46英镑，跌0.53%。

█请返回商务财经网新闻首页>>>>>